佛山铝制品产业受冲击，企业亏本降价接订单，铝价上涨成主因

佛山铝制品产业受冲击，企业亏本降价接订单，铝价上涨成主因

南方财经全媒体记者 高慧超 佛山报道

“去年我们的心态是赚钱，现在我们的心态是生存。今年价格战太激烈，很多企业哪怕赔钱也要降价接订单。”总经理方广德说。

受铝价上涨、房地产低迷、部分省份基建暂停等影响，佛山铝制品行业如今也“受到影响”。今年以来，铝价震荡上行，屡创一年新高，6月份长江有色铝价最高涨至21000元/吨，年初至今涨幅约8%。作为国内铝型材、铝板等铝制品重要产区，佛山南海拥有铝型材生产企业120余家，产能超过300万吨，占广东省约70%，带动上下游企业发展2000余家，铝加工产业链产值超千亿元。

近日，南方财经记者对佛山市多家铝制品企业及上下游企业进行调研了解到，今年以来，佛山市南海区铝板日出货量已近乎减半，由过去的1500吨左右降至750吨左右。面对原材料涨价、房地产下行带来的订单下滑，在“两头受挤”之下，佛山铝材的竞争格局将发生怎样的变化？铝企又将如何自救？

铝制品行业或将迎来“大洗牌”

端午节三天假期，铝海铝业厂区工人放假一天，但几位股东还在加班接客户、开会，担心原材料涨价、订单减少。由于房地产市场低迷，铝产业链上下游产能过剩，铝锭涨价完全超出了他们的预期。

“今年铝价上涨确实与基本面相悖，在黄金、铜等有色金属价格上涨的带动下，资本对铝的关注度也同步提升，更多资本涌入铝期货市场。”方正期货有色与新能源金属研究中心研究员胡斌对南方财经全媒体记者表示。

以往，面对原材料价格上涨，铝制品企业通常会将成本转嫁给下游企业，但今年这一方法并不奏效。

“如今房地产开发商、建筑商等客户对价格敏感度很高，市场订单总量减少了将近一半，竞争异常激烈，很多企业哪怕亏本也愿意接订单。所以即便原材料涨价，铝业也不敢完全跟着涨价。”方广德说，现在的订单已经没什么利润了。

今年以来，房地产投资开工跌势未停，基建没有去年那么“火爆”。1-5月，全国房地产开发投资45701亿元，同比下降7.2%；其中住宅投资34809亿元，下降6.4%。同时，房地产开发企业房屋施工面积1万平方米，同比下降6.2%；房屋新开工面积39723万平方米，下降22.6%。

同时，今年1月国务院发布《关于加强重点省区政府投资项目管理的办法（试行）》，叫停天津、内蒙古自治区、辽宁、吉林、黑龙江等12个省区非必要的政府投资项目，主要是基础设施项目。这也导致全国建筑用铝需求量下降。

今年经济下行压力依然较大，终端消费者对价格较为敏感，也影响了铝门窗企业的价格上涨。

“门窗不是必需品，涨价很可能影响终端消费者的更换意愿。”总经理王英说，因此，即便铝价上涨，导致公司每平方米铝门窗成本增加5%-10%，也就是20元左右，公司门窗价格依然不会上涨。目前，公司生产门窗基本没有利润。

此外，佛山铝业一位内部人士向南方财经全媒体记者表示，在两头受挤迫的压力下，一些铝企业正在偷偷降低铝产品的含铝量：“客户要低价、要便宜，工业铝锭价格又稳步上涨，唯一的办法就是在不影响品质的前提下降低铝含量。比如原来铝含量是99%，现在降到98%，用相对便宜的铁代替，能稍微降低成本。”

不少受访企业认为，此次铝价上调将加速铝制品行业的洗牌。

“房地产投资短期没有回暖趋势，铝制品行业价格战只会越来越激烈，未来将是‘大鱼吃小鱼’，大量中小企业倒闭，只有现金流强的大型企业才能生存下来。”方广德说，现在铝制品不仅利润低，生产需要垫资，拖欠货款的现象很普遍，对企业现金流的考验很大。大家都在拼命求生存，洗牌之后，竞争格局会好转，不再那么激烈，利润水平才能开始上升。

值得一提的是，利用期货进行套期保值是降低价格波动风险的常用方式之一，但受访的几位大型企业均表示，“我们对铝期货不熟悉，现金流紧张、订单不足，不敢做期货。铝还是大宗商品，涨跌很难判断，担心亏本。”

针对这些问题，胡斌表示，期货交易只需要10%的保证金就可以锁定合约，因此不会对公司的现金流造成太大的负担。另外，制造企业做期货的目的是为了套期保值对冲风险，涨跌其实不会对此造成影响。值得一提的是，预计铝合金期货也将在下半年上市交易，进一步满足整个铝产业链的套期保值需求。期货的专业门槛较高，制造企业聘请专门人员进行期货交易的成本较高，可以考虑与专业期货公司合作，充分利用期货这一工具降低原材料价格波动的风险。

从出口和产品创新中寻求空间

谈到如何进一步开拓增长空间，扩大出口成为受访铝制品企业的一致选择。

“今年我接触到的同事几乎都说铝制品出口火爆，出口量增长，特别是对哈萨克斯坦、越南、印尼、西班牙、澳大利亚等‘一带一路’共建国家和RCEP国家。”王英说，一位菲律宾客户拥有一套3000平米的别墅，要求订做5.0CM的门窗，这个消费能力不容小觑。3月份，公司正式决定发展出口业务，目前已开始搭建独立出口网站、拍摄海外宣传片，一些外商也纷纷来公司考察洽谈。

海关总署公布的数据也显示出铝出口的高景气度。

今年1-2月，我国出口铝产品91.8万吨，同比增长10.1%。其中，铝板、铝箔、铝挤压材出口量分别为48.9万吨、22.8万吨、19.5万吨，同比增长6.1%、2.7%、33.4%。1-5月，我国出口未锻轧铝及铝制品256.2万吨，同比增长10.8%。

这与“一带一路”沿线国家及RCEP国家对铝需求快速上升密切相关。

中金公司发布研究报告称，2024年铝的主要增量或来自海外制造业和建筑业景气度上行以及光伏需求。其中增速最高的铝挤压材主要出口东南亚，可能对应该地区房地产和基建需求快速上涨。另外，全球制造业活动企稳回暖或将继续带动铝出口同比回升。以上两方面的增量将抵消房地产的减量。

付款回报好、门槛高、国家对外贸的大力支持也是今年铝企业努力扩大外贸出口的原因。

“一般来说，出口的要求和标准都会更高，无论是产品、服务、资金、人才、经验等，门槛高了，进入市场的企业就少了，价格战自然也就减缓了。”方广德说，因此外贸出口订单整体利润较高，再加上回款情况好，今年公司也在开拓外贸市场，目前产品已经出口到越南、泰国、柬埔寨、印尼、美国、意大利等国家。

佛山铝业一位内部人士透露，目前铝材出口业务也已“卷土重来”：“如果海外客户有需求，现在佛山一些铝门窗企业会直接安排外贸业务员飞到海外，免费给客户量房，这种情况在以前基本是不可能出现的。”

除了从外贸出口中寻求市场份额外，不少铝企业选择从产品创新中寻求空间作为出路。

王英说，铝门窗门槛低，产品同质化太严重，企业正在研究如何走差异化道路，比如开发设计极简主义风格的门窗，以及包括门、窗、隔断、屏风等全屋同风格铝材的产品体系。

建美、凤铝、伟业等铝制品龙头企业均聚焦汽车铝等高端工业铝材，对技术、人才、设备等要求较高，能够有效构筑行业护城河。

SMM(上海有色)预测，2024年新能源产业链用铝量将快速上升，其中光伏边框、储能电池包、电池托盘、防撞梁等成品铝型材用量相对较高，带动相关工业型材产量增加。

目前生产的新能源汽车电池铝部件已为理想汽车、广汽Aion、比亚迪、小鹏汽车等新能源汽车配套，计划到2026年实现年产150万只新能源汽车电池壳，成为主板上市公司。